Нюансы выбора балансосодержателя лизингового имущества

До момента выплаты всех лизинговых платежей собственникомимущества является лизингодатель. Однако, несмотря на это, основноесредство может учитывать на балансе как лизингодатель, так илизингополучатель (п. 1 ст. 11 и ст. 31 Закона о лизинге).

Лизинг сделает учет сложнее
Сначала рассмотрим вариант, когда компания ставит имущество на свой баланс.
Вбухгалтерском учете расходом будет только «бухгалтерская» амортизация,начисленная с балансовой стоимости основного средства. Все платежи полизинговому договору будут лишь погашением кредиторской задолженности,которая образовалась в момент оприходования имущества на баланс.
Вналоговом учете расходом будут лизинговые платежи за вычетомамортизации, начисленной в налоговом учете (п. 10 ст. 264 НК РФ). Приэтом «налоговую» амортизацию рассчитывают исходя из применяемых сроковполезного использования средства в порядке, установленномпостановлением Правительства № 1 от 1 января 2002 г.
При этомварианте стоимость имущества в бухгалтерском учете будетсоответствовать сумме лизингового договора. В налоговом учете стоимостьбудет равна цене, по которой лизингодатель приобрел основное средство(п. 1 ст. 257 НК РФ).
Если же организация решает оставить основноесредство на балансе лизингодателя, то учет в этом случае будет наиболеепростым и легким.
Это обусловлено тем, что у лизингополучателя бухгалтерский и налоговый учеты будут совпадать.

Определим выгоду по налогам
Налог на имущество.Налогом на имущество облагается движимое и недвижимое имущество,которое организация учитывает на балансе в качестве основных средств(ст. 374 НК РФ).
Если имущество учитывает на своем баланселизингодатель, то первоначальная стоимость будет соответствовать егорасходам на покупку основного средства. То есть это непосредственноцена и величина сопутствующих услуг.
При учете имущества на баланселизингополучателя его стоимость увеличится на сумму лизинговыхплатежей. Как правило, их размер достигает от 20 до 50 процентов отпервоначальной стоимости средства. Это происходит из-за того, что всостав лизинговых платежей заложены еще и другие, предусмотренныедоговором лизинга, инвестиционные затраты (например, информационные илирасходы на страхование) и доход (маржа) лизингодателя.
Рассмотрим на примере отток денежных средств лизингополучателя.

Пример 1
1 октября 2004 г. ООО «Статус»заключило с ЗАО «Лизинг» лизинговый договор на приобретениепроизводственного комплекса. Срок договора – 3 года.
ЗАО «Лизинг»приобрело для ООО «Статус» комплекс за 1000 единиц. Для этогоруководством ЗАО «Лизинг» был взят кредит под 10 процентов годовых.Маржа ЗАО «Лизинг» – 2 процента. ООО «Статус» будет перечислять платежиежеквартально равными долями. Амортизация начисляется линейным методом.Чтобы упростить пример, какие-либо дополнительные расходы (страховка ит. п.) рассматривать не будем. Срок полезного использования комплексаравен сроку договора лизинга. То есть по окончании договора остаточнаястоимость будет равна нулю. При расчете суммы ежемесячных лизинговыхплатежей ЗАО «Лизинг» использует стандартную методику. Сумму к оплатеза услуги по каждому периоду «Лизинг» рассчитывает исходя из ставкибанковского процента за кредит (10%) и суммы вознаграждения (маржи)лизингодателя (2%).
В первом квартале (октябрь, ноябрь, декабрь)сумма непогашенной стоимости комплекса – 1000 единиц. Плата за услуги –12 процентов в год, срок – 1 квартал. Таким образом, плата за услугиравна 30 единицам (1000 ед. x 12% : 4).
Чтобы найти величину лизингового платежа, «Лизинг» использует формулу:
ЛП = Цена приобретения имущества /( (1 – 1 : (1 + I)n) : I)
где I – плата за услуги ЗАО «Лизинг», в нашем примере – 12 процентов в год ;
n– период платежей, платежи ежеквартальные, поэтому за 3 года будет 12периодов оплаты. В данном примере лизингодатель корректирует величинуплатежей по собственной методике. Таким образом, ООО «Статус»ежеквартально уплачивает 100,46 единиц.
Часть лизингового платежа,которая превышает оплату за услуги, является погашением стоимостикомплекса – 70,46 единиц (100,46 – 30). В конце первого кварталанепогашенная стоимость имущества будет равна 929,54 единицы (1000 –70,46).
Во втором квартале сумма непогашенной стоимости комплексаравна 929,54 единицам, плата за услуги – 12 процентов в год, срок –один квартал. Плата за услуги составит: 929,54 x 12% : 4 = 27,89 ед.
Напогашение стоимости имущества «Лизинг» относит 72,57 единицы (100,46–7,89). На конец второго квартала непогашенная стоимость будет равна856,97 единицы (929,54 – 72,57).
Имущество поставлено на баланс «Статуса» (см. таблицу 1).

Таблица 1. Расчет суммы лизинговых платежей, если имущество на балансе ООО Статус»

Период, квартал	Погашение стоимости имущества	Плата за услуги 10%+2%=12%	ИТОГО лизинговый платеж	Сумма непогашенной стоимости имущества
				1000.0
1	70.46	30.00	100.46	929.5
2	72.57	27.89	100.46	857.0
3	74.75	25.71	100.46	782.2
4	76.99	23.47	100.46	705.2
5	79.30	21.16	100.46	625.9
6	81.68	18.78	100.46	544.2
7	84.16	16.33	100.46	460.1
8	86.66	13.80	100.46	373.4
9	89.26	11.20	100.46	284.2
10	91.93	8.53	100.46	192.3
11	94.69	5.77	100.46	97.6
12	97.53	2.93	100.46	0.0
	1000.0	206	1206

Напомним, если имуществонаходится на балансе у лизингополучателя, то его балансовая стоимостьбудет состоять не только из цены его приобретения, но и платы за услугилизингодателя. Таким образом, в нашем примере стоимостьпроизводственного комплекса на начало первого квартала будет составлять1206 единиц (1000 + 206).

Таблица 2. Расчет суммы налога на имущество, уплачиваемого ООО «Статус»

Период, квартал	Стоимость имущества на начало квартала	Начисленная амортизация	Стоимость имущества на конец квартала	Налог на имущество к уплате (2,2%)
			1206
1	1206	100	1105	6.35
2	1105	100	1005	5.80
3	1005	100	904	5.25
4	904	100	804	4.70
5	804	100	703	4.14
6	703	100	603	3.59
7	603	100	502	3.04
8	502	100	402	2.49
9	402	100	301	1.94
10	301	100	201	1.39
11	201	100	100	0.84
12	100	100	0	0.29
				39.84

Пример 2
Воспользуемся условиямипредыдущего примера. Предположим, что производственный комплексучитывает на своем балансе ЗАО «Лизинг». В этом случае «Лизинг» влизинговый платеж включит также компенсацию издержек, связанных суплатой налога на имущество. Производственный комплекс «Лизинг»отражает на отдельном субсчете счета 03 «Доходные вложения вматериальные ценности».
Однако при прямом пересчете суммапериодических платежей не всегда будет одинаковая. Это из-за того, чтоостаточная стоимость средства уменьшается за счет амортизации,следовательно, и размер налога на имущество также будет снижаться. Еслилизингополучателю удобнее ежеквартально выплачивать одинаковую суммуплатежей, лизинговая компания предлагает оптимальный график соднородным размером выплат. Такую величину платежа лизингодательрассчитывает по особым формулам. Такой подход приведен в примере.

Таблица 3. Расчет суммы лизинговых платежей, если имущество на балансе ЗАО «Лизинг»

Период, квартал	Погашение стоимости имущества	Возмещение налога на имущество (см. табл. 4)	Плата за услуги 10%+2%=12%	ИТОГО лизинговый платеж	Сумма непогаш. стоимости имущества
					1000.0
1	68.10	5.27	30.00	103.37	931.9
2	70.80	4.81	27.96	103.37	961.3
3	73.18	4.35	25.84	103.37	788.1
4	75.83	3.90	23.64	103.37	712.3
5	78.56	3.44	21.37	103.37	633.7
6	81.38	2.98	19.01	103.37	552.4
7	84.28	2.52	16.57	103.37	488.1
8	87.27	2.06	14.04	103.37	380.8
9	90.35	1.60	11.42	103.37	290.5
10	93.52	1.14	8.71	103.37	196.9
11	96.78	.68	5.91	103.37	100.2
12	110.15	.22	300	103.37	0.0
	1000.0		207.5	1240.4

Таблица 4. Расчет суммы налога на имущество, включаемого в лизинговые платежи

Период, квартал	Стоимость имущества на начало квартала	Начисленная амортизация	Стоимость имущества на конец квартала	Налог на имущество к уплате (2,2%)
			1206
1	1000	83	917	5.27
2	917	83	833	4.81
3	833	83	750	4.35
4	750	83	667	3.90
5	667	83	583	3.44
6	583	83	500	2.98
7	500	83	417	2.52
8	417	83	333	2.06
9	333	83	250	1.60
10	250	83	167	1.14
11	167	83	83	0.68
12	83	83	0	0.22
				32.97

При лизингепроизводственного комплекса стоимостью 1000 единиц в случае учета егона балансе ЗАО «Лизинг» экономия по налогу на имущество у ООО «Статус»составит порядка 7 единиц, или 0,7 процента от стоимости имущества.

Каждый лизингополучатель должен оценить – существенна ли для него эта сумма экономии по налогу на имущество.
Если увеличить срок действия договора лизинга, величина экономии по налогу на имущество возрастет.
Налог на прибыль.Если имущество числится на балансе лизинговой компании, то фирма –получатель имущества включит лизинговые платежи в расходы. Они будутуменьшать налогооблагаемую прибыль.
Если имущество учтено набалансе лизингополучателя, то в расходы он сможет включить лизинговыйплатеж за вычетом начисляемой амортизации (п. 10 ст. 264 НК РФ). Тоесть в сумме получается тот же лизинговый платеж, но начисленный двумячастями. Он будет состоять их непосредственно суммы амортизации илизингового платежа за вычетом из него амортизации.
При обоих вариантах сумма, признанная расходом лизингополучателя, остается неизменной.

Анализ структуры баланса
Руководствокомпании, поставившей на свой баланс лизинговое имущество, можетпринять решение получить банковский кредит или привлечь инвестиции состороны. В этом случае инвесторы, как правило, просят просчитатьизменение аналитических коэффициентов после отражения на своем балансепредмета лизинга. К таким показателям прежде всего относят коэффициентликвидности, критерий капитализации и критерий активности организации.

Пример 3
Воспользуемся исходнымиданными примера 1. Напомним, что при учете производственного комплексана балансе лизингополучателя его стоимость составляет 1,206 единицы.
Задолженность«Статуса» по лизинговым платежам состоит их двух частей – суммы сосроком погашения в течение года и суммы со сроком погашения более 1года. Поэтому не вся сумма лизинговых платежей попадет в 4 разделБаланса организации «Долгосрочные обязательства». Часть нужно будетуказать в разделе «Краткосрочные обязательства» (см. таблицу 5).

Таблица 5.

Разделы баланса	Вариант 1. До постановки на баланс лизингового имущества, ед.	Вариант 2. После постановки на баланс лизингового имущества, ед.
1 Внеоборотные активы	800	800 + 1206 = 2006
2 Оборотные (текущие) активы	300	300
ИТОГО Баланс	1100	2306
3 Капитал и резервы	600	600
4 Долгосрочные обязательства	300	300 + 804 = 1104
5 Краткосрочные (текущие) обязательства	200	200 + 402 = 602
ИТОГО Баланс	1100	2306

Коэффициент ликвидности. Этот коэффициентпоказывает возможность компании расплачиваться с кредиторами. Он равенотношению текущих активов компании к текущим обязательствам. Егозначение должно быть не меньше единицы:

Вариант 1. К ликв. = 300 : 200 = 1,5
Вариант 2. К ликв. = 300 / 602= 0,5

Из примера видно, что после постановки имущества на баланс лизингополучателя ликвидность предприятия значительно ухудшилась.
Критерий капитализации (финансовый рычаг).Данный критерий показывает, насколько тяжело компания переносит наличиекредиторской задолженности. Также по этому коэффициенту можноопределить, в какой степени фирма привлекательна для инвесторов.Финансовый рычаг равен отношению суммы обязательств и собственногокапитала к величине собственного капитала.

Вариант 1. Финансовый рычаг = (600+300+200) / 600 = 1,83
Вариант 2. Финансовый рычаг = (600+1104+602) / 600 = 3,84

Если величина отношения более 2, то в соответствии с принятойпрактикой это свидетельствует о чрезмерном использовании заемныхсредств.
Критерий активности. Онпоказывает, насколько эффективно компания размещает свои активы. Этоткритерий характеризует рискованность компании. Он равен отношениюдолгосрочной задолженности к сумме обязательств и собственногокапитала.

Вариант 1. Кр. активности = 300 / (300+200+600) = 0,27, или 27%
Вариант 2. Кр. активности = 1104 / (1104+602+600) = 0,48, или 48%

Если величина отношения близка или превышает 50 процентов, этосвидетельствует о высоком уровне задолженности, поэтому инвестиции втакую компанию могут быть рискованны.
Таким образом, если компанияпринимает лизинговое имущество на свой баланс, то это не лучшим образомсказывается на ее финансовом положении.

эксперт номера
Владимир Мещеряков, руководитель авторского коллектива книги «Годовой отчет–2004»

Налог на имущество под вопросом
Хочу заостритьвнимание на одном моменте. Он будет интересен тем компаниям, которые,взяв имущество в лизинг, оставили его на балансе владельца. Тонкостьзаключается в следующем. Многие собственники включают в лизинговыеплатежи сумму, равную налогу на имущество. При этом они указывают, чтодолжны компенсировать свои расходы по этому налогу, поскольку основноесредство числится на их балансе. Однако, на мой взгляд, с этим можнопоспорить. Не забывайте, что основные средства, переданные в лизинг,лизингодатель учитывает на счете 03 «Доходные вложения в материальныеценности». Я всегда придерживался мнения, что с имущества, учтенного наэтом счете, налог платить не надо. Не так давно к такому же выводупришли и работники Минфина (письмо от 31 августа 2004 г. №03-06-01-04/160).
К сожалению, пока лизингодатели данным письмомне руководствуются. Они по-прежнему продолжают увеличивать платежи «наналог на имущество», видимо, подстраховывая себя от очередных измененийзаконодательства. Однако страдает в такой ситуации в первую очередьполучатель имущества.
Я бы порекомендовал обратить на этот момент внимание вашего партнера – лизингодателя.

Источник материала: «Консультант»